Nejen akcie a dluhopisy. Jak vydělávat na růstu firem, které dobře znáte?
Nejen akcie a dluhopisy. Jak vydělávat na růstu firem, které dobře znáte? Zdroj: Vygenerováno pomocí ChatGPT
Když se řekne investování, většina z nás si představí akcie, dluhopisy nebo podílové fondy. Existuje ale i jiná cesta, jak zhodnocovat své peníze. Můžete se například podílet na úspěchu společností, které dobře znáte z každodenního života, přestože jejich akcie na burze nekoupíte. Jak takové investování funguje a co je zdrojem jeho výnosu?
Možná chodíte nakupovat do lékáren Dr. Max, znáte sázkovou společnost Fortuna nebo jste slyšeli o nemocnicích skupiny Penta Hospitals. Jde o známé firmy, které mají své zákazníky, zaměstnance a dlouhodobé plány na další rozvoj.
Co kdybyste se na jejich úspěchu mohli podílet i vy jako investoři?
Právě takovou možnost nabízí investování prostřednictvím takzvaných Private Equity fondů. Ty umožňují investovat do společností, jejichž akcie nejsou veřejně obchodované na burze.
Jak vydělávat na růstu firem?
Princip Private Equity je v základu poměrně jednoduchý. Investiční skupina nebo fond získá vlastnický podíl ve společnosti a následně aktivně participuje na jejím rozvoji. Cílem není pouze firmu vlastnit, ale především zvyšovat její hodnotu.
Představte si například síť lékáren. Pokud otevře nové pobočky, rozšíří nabídku služeb, získá další zákazníky a dokáže efektivněji hospodařit, může postupně zvyšovat své zisky. S tím může růst i hodnota celé společnosti.
Peníze nemusí vydělávat jen na burze. Objevte investování do skutečných firem Zdroj: Vygenerováno pomocí ChatGPT
A právě na tomto růstu se mohou podílet také investoři.
„Fondy totiž neusilují pouze o nákup podílu ve společnosti, ale také o to, aby se firmě dlouhodobě dařilo a její hodnota rostla,“ vysvětluje David Kögler, který vede vývoj produktů a segmentový management v Penta Bank.
Na rozdíl od běžného obchodování s akciemi, jejichž ceny se na burze mění každou chvíli, je Private Equity postavené především na dlouhodobém rozvoji podnikání.
Nemusíte vsadit všechno na jednu firmu
Jednou z možností, jak do Private Equity investovat, jsou fondy, které sdružují podíly ve více společnostech. Investor tak nemusí vybírat jedinou firmu, ale prostřednictvím jedné investice se může podílet na podnikání několika společností současně.
Příkladem je Penta Equity Fund, který investorům otevírá přístup k portfoliu investiční skupiny Penta.
To zahrnuje firmy působící v různých oblastech ekonomiky, od zdravotnictví a maloobchodu přes finanční služby až po nemovitosti, média nebo výrobu. Patří mezi ně například Dr. Max, Fortuna, Penta Hospitals či Penta Real Estate.
Výhodou takového přístupu je rozložení investice mezi více společností a odvětví. Pokud se některému segmentu ekonomiky zrovna nedaří, ostatní mohou dosahovat lepších výsledků. Diverzifikace tak pomáhá omezovat závislost na úspěchu jediné firmy, i když investiční riziko samozřejmě neodstraňuje.
Hodnota nevzniká jen na burze
Private Equity ukazuje, že investiční příležitosti nemusí být spojené pouze s pohybem burzovních cen. Hodnota může vznikat i tím, že firmy otevírají nové provozovny, modernizují své služby, rozšiřují podnikání nebo zlepšují hospodaření.
Jde tedy o investování propojené s reálnou ekonomikou a konkrétními podnikatelskými výsledky.
„Úspěch investice závisí především na tom, jak se jednotlivým společnostem daří a jak dokážou jejich vlastníci rozvíjet své podnikání,“ připomíná David Kögler.
Investování do private equity tak může být další cestou, jak rozšířit své portfolio a podílet se na růstu známých firem. Zdroj: Vygenerováno pomocí ChatGPT
Pro koho je taková investice vhodná?
Private Equity může být zajímavým doplněním portfolia pro ty, kteří už investují do tradičních nástrojů a hledají další možnosti dlouhodobého zhodnocení peněz.
Je však potřeba počítat s tím, že tyto investice mají svá specifika. Vedle potenciálu vyšších výnosů přinášejí také vyšší riziko a zpravidla nižší likviditu. To znamená, že získat investované peníze zpět nemusí být tak rychlé a jednoduché jako například při prodeji běžně obchodovaných akcií.
Nejde proto o řešení pro krátkodobé úspory nebo finanční rezervu, kterou můžete kdykoliv potřebovat.
Důležité je především přemýšlet v delším časovém horizontu, rozumět strategii konkrétního fondu a vědět, do jakých společností investuje. Investování do Private Equity tak může být další cestou, jak rozšířit své portfolio a podílet se na růstu známých firem.
Čtěte také
Novinařině se věnuji více než devět let. Vystudovala jsem diplomacii a během své novinářské praxe se věnuji širokému spektru témat, od společenských a lifestylových až po odbornější. Baví mě hledat souvislosti a složitější témata převádět do srozumitelné podoby pro čtenáře. Mou srdeční záležitostí ale vždy byla a zůstávají zvířata. Jsem redaktorka a moderátorka Prima Mazlíčka a právě o zvířatech také nejraději píšu. Miluji je od malička, a přestože mě studium diplomacie původně zavedlo jiným směrem, nakonec si mě moje největší vášeň stejně našla. V naší rodině máme tři psy a já sama ještě dvě kočky. Všechna naše zvířata jsou adoptovaná, a tak z vlastní zkušenosti vím, jak důležité je pomáhat těm, která svůj domov teprve hledají. (barbara.sykorova@iprima.cz)
